一、为什么余额宝收益越来越低了
余额宝是支付宝推出的一款货币基金产品，曾经以高收益率和高流动性著称，吸引了大量投资者。然而，近年来余额宝的收益逐渐下降，让很多人疑惑为什么会出现这种情况。
1. 钱从银行间市场到实体经济需要时间
资金从银行间市场流入实体经济需要一定的时间，因为贷款项目需要经过层层审核和批准。在这个过程中，资金无法立即到达实体经济，导致余额宝的投资收益受到影响。
2. 中小企业盈利能力下降
近年来，环保要求和去产能政策的不断加强导致了中小企业的盈利能力下降。由于经济形势不佳，企业的盈利能力也相应减弱，进而影响了货币基金的收益。作为货币基金的一种，余额宝也受到了这种影响而收益下降。
3. 全球金融大环境趋势向下
除了国内因素，全球的金融大环境也对余额宝收益产生了影响。近年来，全球范围内的货币政策宽松导致利率普遍下降，货币基金的收益也随之下滑。因此，余额宝的收益也受到了全球金融大环境的不利影响。
二、余额宝本质与竞品
余额宝是一种产品化的货币基金，当用户将钱转入余额宝时，实际上是将资金投资于相应的货币基金。与其他竞品相比，余额宝具有以下特点：
1. 社保基金
社保基金是一种由政府发行的保本型基金，其适用于担心本金安全的投资者。与余额宝相比，社保基金的收益可能更为稳定，但相应的投资收益也会较低。
2. 银行理财产品
银行理财产品通常分为低风险、中风险和高风险三种类型。低风险的理财产品收益率较低，但相对安全；而高风险的理财产品收益率较高，但相应的风险也较大。与余额宝相比，银行理财产品在收益和风险之间需要更多的权衡。
三、余额宝收益过低的原因
除了上述影响因素外，还有一些其他原因导致余额宝收益过低。
1. 银行闹钱荒时期利息过高
在银行闹钱荒时期，各大银行为了借到资金不惜花费高额利息。这种情况下，像余额宝这样的基金也能赚得盆满钵满。然而随着金融形势的逐渐稳定，银行的利息开始回落，导致余额宝的收益也相应下降。
2. 余额宝收益仍高于银行存款利率
虽然余额宝收益下降，但仍然高于银行存款利率。而且，余额宝具有良好的流动性和较高的安全性，其资金也可以在多个支付场景中使用，非常方便。
3. 余额宝属于现金管理工具
余额宝属于一种现金管理工具，主要用于资金的保值和流动。相比于投资型工具，现金管理工具的收益相对较低，但风险也相对较低。因此，余额宝收益下降可以视为现金管理工具收益下降的一种体现。
四、如何选择合适的理财产品
对于想要获得更高收益的投资者，除了余额宝外，还有其他一些可供选择的理财产品。
1. 考虑风险与收益的平衡
不同的理财产品在收益和风险之间都存在一定的平衡关系。投资者可以根据自身的风险承受能力和收益预期，选择适合自己的理财产品。
2. 多元化投资
分散投资是降低风险的重要手段。投资者可以将资金分散投资于不同类型的理财产品，以平衡潜在的风险和收益。
3. 根据自身需求选择
投资者应根据自身的资金需求和投资目标选择合适的理财产品。对于短期急需资金的情况，可以选择流动性较高的理财产品；而对于长期投资增值的需求，可以选择风险适中的理财产品。
余额宝收益下降的原因主要包括资金流动性的时间延迟、中小企业盈利能力下降以及全球金融大环境的不利影响等。投资者在选择理财产品时应综合考虑多个因素，并根据自身需求和风险承受能力做出合理的选择。
